ריבית משתנה: סיכון מול סיכוי

ריבית משתנה: סיכון מול סיכוי

כשמדברים על משכנתא, מדברים בעצם על הלוואה גדולה שלוקחים בדרך כלל מהבנק כדי לקנות בית או דירה. זו הלוואה שלוקחים להרבה מאוד שנים, לפעמים 20 שנה, 25 שנה ואפילו יותר! במשך כל השנים האלה, צריך להחזיר לבנק את הכסף שלקחנו, וגם לשלם לו קצת “ריבית”. הריבית היא כמו שכר שהבנק מקבל על כך שהוא נתן לנו להשתמש בכסף שלו. כדי להבין יותר מהי משכנתא, אפשר לקרוא ב-מה זה משכנתא.

יש כל מיני סוגים של משכנתאות, וההבדלים העיקריים ביניהן נוגעים לאיך הריבית מחושבת ולאיך היא יכולה להשתנות (או לא להשתנות) לאורך השנים. אחד הסוגים המעניינים והחשובים להבין הוא מסלול הריבית המשתנה. בואו ננסה להבין מה זה אומר, אילו הזדמנויות זה יכול להביא, ואילו סכנות (או סיכונים) כדאי להכיר.

מהי ריבית משתנה?

דמיינו שאתם משחקים משחק שבו התשלום החודשי שלכם משתנה. לפעמים הוא עולה, ולפעמים הוא יורד. זה בערך הרעיון מאחורי ריבית משתנה. בניגוד לריבית קבועה, שנשארת זהה לכל אורך חיי ההלוואה (כמו הבטחה שהתשלום על הריבית יהיה תמיד זהה), ריבית משתנה יכולה להשתנות מפעם לפעם.

איך היא משתנה? בדרך כלל, הריבית המשתנה קשורה למשהו אחר בעולם הכלכלה. הדבר הכי מוכר שאליו ריבית משתנה קשורה הוא “ריבית הפריים”. ריבית הפריים מושפעת בעיקר מהחלטות בנק ישראל, שהוא כמו הבנק המרכזי של המדינה. בנק ישראל מחליט מה תהיה הריבית הבסיסית במשק, וזה משפיע על ריבית הפריים, שמשפיעה בתורה על הריבית המשתנה במשכנתאות.

אז, אם בנק ישראל מחליט להעלות את הריבית, כנראה שריבית הפריים תעלה, ובעקבותיה גם הריבית המשתנה במשכנתא שלכם תעלה. מה יקרה לתשלום החודשי? הוא יעלה. ואם בנק ישראל יחליט להוריד את הריבית? ריבית הפריים תרד, הריבית המשתנה תרד, והתשלום החודשי שלכם ירד. זה קצת כמו רכבת הרים – לפעמים למעלה, לפעמים למטה.

חשוב לדעת שלא כל הריביות המשתנות קשורות לפריים. יש גם מסלולים שקשורים למדדים אחרים, או למנגנוני שינוי אחרים. לכן, כשבוחנים משכנתא עם ריבית משתנה, תמיד כדאי להבין בדיוק למה היא קשורה וכל כמה זמן היא יכולה להשתנות.

הסיכוי: למה אנשים בוחרים בריבית משתנה?

אז אם הריבית יכולה לעלות ולהעלות את התשלום החודשי, למה בכלל מישהו יבחר במסלול כזה? יש לכך כמה סיבות, והן קשורות בעיקר להזדמנויות שהמסלול הזה מציע:

1. תשלום התחלתי נמוך יותר: לרוב, כשלוקחים משכנתא, הריבית במסלול המשתנה (במיוחד זו הצמודה לפריים) נמוכה יותר מהריבית במסלול הקבוע. זה אומר שהתשלום החודשי בהתחלה יהיה נמוך יותר. כשלוקחים הלוואה גדולה, כל שקל שחוסכים בהתחלה יכול לעזור מאוד.
2. הזדמנות לחסוך אם הריבית יורדת: אם במשך השנים ריבית בנק ישראל (ולכן ריבית הפריים והריבית המשתנה שלכם) יורדת, גם התשלום החודשי שלכם יורד. זה אומר שאתם מחזירים פחות כסף לבנק כל חודש, וזה יכול לחסוך לכם הרבה כסף לאורך זמן.
3. גמישות מסוימת: לפעמים, מסלולים עם ריבית משתנה (שאינם צמודים למדד, למשל) מאפשרים גמישות גדולה יותר בפירעון מוקדם של חלק מההלוואה או כולה, לפעמים ללא קנסות מיוחדים. חשוב לבדוק את התנאים הספציפיים של כל מסלול.

בחירה במסלול עם ריבית משתנה יכולה להיות אטרקטיבית במיוחד בתקופות שבהן הריבית במשק גבוהה, ויש ציפייה שהיא תרד בעתיד. או אם מתכננים להחזיר חלק גדול מהמשכנתא תוך מספר שנים קצר יחסית.

הסיכון: למה כדאי להיזהר עם ריבית משתנה?

כמו בכל דבר בחיים, גם בריבית משתנה יש צד שני למטבע – הסיכון. הסיכון העיקרי הוא, כמובן, שהריבית תעלה. ואם הריבית עולה, התשלום החודשי שלכם עולה. וכשהתשלום עולה, זה יכול להקשות על ניהול התקציב המשפחתי.

מה יכול לגרום לריבית לעלות?

• החלטות בנק ישראל: אם בנק ישראל רוצה “לקרר” את הכלכלה (למשל, אם המחירים עולים מהר מדי, תופעה שנקראת אינפלציה), הוא יכול להעלות את הריבית. זה מייקר את הכסף ומעודד אנשים להוציא פחות ולחסוך יותר.
• מצב כלכלי כללי: גורמים כלכליים עולמיים או מקומיים יכולים להשפיע על הריבית.

הבעיה עם הסיכון היא שקשה לחזות מה יקרה בעתיד. אף אחד לא יכול לדעת בוודאות מה תהיה הריבית בעוד שנה, חמש שנים או עשר שנים. לכן, כשבוחרים בריבית משתנה, צריך להיות מוכנים לאפשרות שהתשלום החודשי יעלה, אולי אפילו באופן משמעותי.

עוד נקודה חשובה היא הקשר למדד המחירים לצרכן בחלק ממסלולי הריבית המשתנה (מסלולים “צמודי מדד”). במסלולים כאלה, לא רק הריבית יכולה להשתנות, אלא גם סכום הקרן (הכסף העיקרי שלקחתם) גדל בהתאם לעליית המחירים במדינה. אם המחירים עולים, הקרן שלכם “גדלה” והריבית מחושבת על סכום גדול יותר. זה עלול לגרום לעלייה גדולה יותר בתשלום החודשי.

הסיכון בריבית משתנה הוא סיכון של אי-וודאות. אתם לא יודעים בוודאות מה יהיה התשלום שלכם בעתיד, וזה יכול להיות מלחיץ, במיוחד אם התקציב שלכם מוגבל ואין לכם הרבה “כרית ביטחון” למקרה שההוצאות יעלו.

איך מחליטים?

אז איך מחליטים אם לשלב חלק של ריבית משתנה במשכנתא, או אולי ללכת רק על ריבית קבועה ויציבה? אין תשובה אחת שמתאימה לכולם. הבחירה תלויה בהרבה גורמים אישיים:

• מה המצב הכלכלי שלכם היום ומה אתם צופים לעתיד? האם יש לכם יציבות הכנסה? האם יש לכם חסכונות שיכולים לעזור אם התשלום יעלה?
• כמה סיכון אתם מוכנים לקחת? האם אתם בסדר עם חוסר וודאות מסוים בתשלום החודשי, בתקווה לחסוך כסף? או שאתם מעדיפים לדעת בדיוק מה יהיה התשלום, גם אם זה אומר לשלם קצת יותר בהתחלה?
• לכמה זמן אתם מתכננים לקחת את המשכנתא? אם לוקחים משכנתא לתקופה קצרה יחסית, אולי ההשפעה של שינויים עתידיים בריבית תהיה פחות משמעותית מאשר במשכנתא ארוכה מאוד.
• מהי הריבית הנוכחית בשוק? אם הריבית נמוכה מאוד, אולי כדאי לשקול לקבע אותה (לקחת ריבית קבועה) וליהנות מהריבית הנמוכה לאורך כל התקופה. אם הריבית גבוהה, אולי כדאי לשקול לקחת חלק בריבית משתנה בתקווה שהיא תרד בעתיד.

בניית משכנתא היא בדרך כלל כמו בניית פאזל שמורכב מכמה חלקים (שנקראים “מסלולים”). אפשר לשלב מסלולים עם ריבית קבועה ומסלולים עם ריבית משתנה כדי לפזר את הסיכונים וליהנות מהזדמנויות שונות. קריאה על תמהיל משכנתא יכולה לעזור להבין זאת טוב יותר.

השוואה פשוטה: ריבית קבועה מול ריבית משתנה (בלי מספרים ספציפיים)

כדי לסכם את ההבדלים העיקריים בצורה פשוטה, בואו נראה טבלה:

שימו לב שהטבלה מציגה את ההבדלים העיקריים “לרוב”. תמיד חשוב לבדוק את התנאים המדויקים של כל מסלול וכל הצעה מהבנק.

טיפים לבחירה חכמה

אם אתם מתלבטים לגבי שילוב של ריבית משתנה במשכנתא שלכם, הנה כמה דברים שכדאי לחשוב עליהם:

1. אל תפחדו לשאול שאלות: הבנק או יועץ המשכנתאות שלכם כאן כדי לעזור לכם להבין. שאלו כל שאלה שיש לכם על איך הריבית עובדת, מתי היא יכולה להשתנות ומה זה אומר עבורכם.
2. חשבו על העתיד שלכם: האם אתם מתכננים שינויים בהכנסה? האם אתם מצפים לירושה או כסף אחר שיאפשר לכם להחזיר חלק מההלוואה מוקדם? התוכניות שלכם יכולות להשפיע על הבחירה.
3. בחנו כמה מסלולים שונים: אל תסתפקו בהצעה הראשונה. בקשו הצעות ממספר בנקים שונים (אפשר לראות מידע על בנקים ב-בנקים) והשוו ביניהן. בקשו הצעות שכוללות שילובים שונים של מסלולים.
4. בידקו את “נקודות היציאה”: במסלולי ריבית משתנה, לפעמים יש נקודות זמן שבהן ניתן לשנות את תנאי המסלול או לפרוע אותו בקלות יחסית. בדקו כל כמה זמן הריבית מתעדכנת (למשל, כל שנה, כל חמש שנים) והאם יש קנסות על פירעון מוקדם.
5. קראו וחפשו מידע: ככל שתדעו יותר, תוכלו לקבל החלטה טובה יותר. האתר שלנו מציע מידע רב על התהליך כולו ב-מדריך המשכנתא.

לסיכום

ריבית משתנה היא כלי שיכול להיות מאוד שימושי בעת לקיחת משכנתא. היא מציעה הזדמנות לתשלום התחלתי נמוך יותר ואפשרות ליהנות מירידות ריבית עתידיות. עם זאת, היא גם מביאה איתה סיכון – הסיכון שהריבית תעלה, והתשלום החודשי יגדל. הבחירה אם לשלב ריבית משתנה במשכנתא, ובאיזה היקף, דורשת מחשבה, הבנה של המצב הכלכלי הנוכחי והעתידי הצפוי (ככל שניתן לחזות) והתאמה לרמת הסיכון שאתם מרגישים נוח לקחת.

אין תשובה נכונה או לא נכונה באופן גורף. התשובה הנכונה היא זו שמתאימה לכם, למצב הכלכלי שלכם, ולתחושת הביטחון שלכם. כדי לקבל את ההחלטה הכי טובה עבורכם, חשוב ללמוד את הנושא, לשאול שאלות ולקבל ייעוץ מתאים.

אם יש לכם שאלות נוספות או שאתם רוצים ללמוד עוד, אתם מוזמנים ליצור קשר ב-צרו קשר או לקרוא עוד אודותינו ב-אודות. תהליך לקיחת משכנתא הוא משמעותי, ולמידה והבנה הן המפתח להצלחה. אפשר גם לקרוא על תכנון משכנתא כדי להיות מוכנים טוב יותר.